根据公告，本次拟发行可转换公司债券召募资金总额不超过8.5亿元，详细召募资金数额由公司股东大会授权公司董事会（或由董事会授权的人士）在上述额度范围内确定；本次可转债的票面利率的确定办法及每一计息年度的终极利率水平，提请公司股东大会授权公司董事会（或由董事会授权的人士）在发行前根据国家政策、市场状况和公司详细情形与保荐机构（主承销商）协商确定。
此外，被市场重点关注的是本次召募资金的用场。
回天新材是中国胶粘新材行业中历史悠久、品类最多的企业，目前拥有六大门类、2000多种产品。根据当前市场需求现状，回天全面布局光伏新能源、新能源汽车、5G通信电子三大核心赛道。而本次召募资金投向恰好是个中的后二者。
公告显示，本次募资中3亿元用于广州回天通信电子新材料扩建项目，占该项目投资总额的60％；3亿元用于年产5.1万吨锂电池电极胶粘剂项目，占该项目投资额的85％，别的2.5亿元用于补充流动资金。
扩建电子用胶项目 年均发卖额有望超10亿元
广州回天通信电子新材料扩建项目履行地点为广州市花都区花都汽车城一期园区岭西路以东、沿江大道以北。本项目建成后将生产单双组分有机硅胶、UV胶（紫外光固化胶粘剂）、环氧胶、导热材料、电子/芯片封装胶等胶粘剂产品，产能合计约3.93万吨/年。
5G通信及微电子领域的胶粘剂紧张运用于5G通信、半导体、消费电子等的粘接及封装，由于其运用的分外性和功能性，产品附加值较高，随着中国已经成为环球最大的信息通信家当制造基地，该领域的市场空间前景广阔。
值得把稳的是，当前5G通信及微电子用胶市场的供应形势逐步发生了转变，由于部分海内龙头企业在该细分行业和产品上已经取得长足的进步，已经实现了入口替代，并正在加快扩大份额，实现了向行业金字塔顶部的飞跃。回天新材即是个中的代表之一，华为、小米、复兴等都已成为信息通信领域的重点客户。
回天新材在公告中表示，随着市场对公司电子电器用胶的需求迅速扩大，公司原有产能不能知足订单增长的哀求，因此扩大投资规模，提高技能水平和生产产能，建立一个能够为公司长期发展供应保障的研产销平台势在必行。广州回天通信电子新材料扩建项目的培植期为24个月，据测算，年均发卖收入为102,508万元，年均税后净利润23,252万元，项目投资回收期税后为4.7年（含培植期），总投资收益率为55.9％，投资内部收益率（税后）为37.7％。
另据公告，该项目已经得到项目投资备案证，并得到环评批复报告。
年产5.1万吨锂电池胶粘剂项目年均税后净利有望靠近亿元
年产5.1万吨锂电池电极胶粘剂项目的地点位于湖北省宜城市风雅化工园区，生产运用于锂电池电极的改性聚丙烯酸共聚物胶粘剂（一种水性胶粘剂）产品，本项目一期建成后产能约1.5万吨/年，二期建成后新增产能约3.6万吨/年，合计产能约5.1万吨/年。
由于锂电池的广泛运用，因此锂电池胶粘剂也成为比来最发达发展的用胶领域之一，乃至有望成为胶粘剂行业增长的紧张驱动力之一。锂电池胶粘剂用量常日为电池总材料的2-5％，本钱占电池制造本钱的1％以下，但可将电池性能提高5-10％，是锂离子电池生产的必备材料之一。此前锂电池胶粘剂紧张为日本化工巨子垄断，而随着中国企业在复合股料领域内的技能不断打破，锂电池胶粘剂的生产逐渐本地化，有望逐步实现入口替代。
回天新材高度关注锂电池胶粘剂行业的发展机遇，对锂电池胶粘剂产品进行计策布局和技能储备，提升研发和生产制造的能力水平，这次募投项目即期望通过引进配套前辈设备，提高产品的技能含量和附加值，从而在巩固已有市场份额的根本上，进一步利用和深挖公司多年来在锂电池市场的资源，扩大发卖，全面增强企业在锂电池领域的综合竞争力，使企业保持稳定发展。
经测算，本项目一期和二期均达产后年均发卖收入为50,000万元，年均税后净利润为9,858万元，项目投资回收期税后为5.8年（含培植期），项目总投资收益率38.66％，投资内部收益率（税后）为27.01％。
另据公告，该项目的备案及环评手续尚未办理完毕，公司表示将按照国家干系法律、法规哀求及时、合规办理。
本文源自金融界
